商业银行的作用

2018年中国的GDP是90万亿元，也就是说2018年中国人民总共创造了90万亿元的财富，这些财富就是个人与企业生产的产品与提供的服务的总价值。创造这么多的财富需要大量的资金，企业生产需要资金，公众消费需要资金，这些资金从哪里来呢？

根据中国人民银行的统计，为了创造这90万亿元的财富，2018年国内的实体经济部门总共筹集了19.3万亿元的资金。其中，商业银行提供的贷款为15.7万亿元，占了81.3%。可以看出，在中国，目前企业生产所需要的资金绝大部分来自商业银行。那么，商业银行又是如何筹集这么多资金，然后提供给企业的呢？

你捂在口袋里的钱其实一文不值

我们打交道最多的银行业金融机构是商业银行。在中国，工商银行、建设银行、中国银行、交通银行、北京银行等都是商业银行。 在一个国家的金融系统中，商业银行处于核心的地位，因为它们为各行各业的企业提供资金，也为公众的消费提供资金。

商业银行不仅能够将社会上闲散不用的资金集中起来，提供给需要资金的企业转化为生产性资金，而且能够“造钱”。与一般的公司倒闭不一样，商业银行倒闭的后果更严重，可能引发银行挤兑。

因此，各国对商业银行的监管比较严格。 可以吸收公众存款是商业银行区别于其他所有金融机构的最基本特征。中国法律规定，未经中国人民银行批准，任何单位与个人不得从事吸收公众存款等业务。

商业银行作用之一：将社会闲散资金转化为生产性资金

商业银行的中介作用之一是在存款人与借款人之间搭桥，将社会上闲散不用的资金集中起来，提供给需要资金的企业，转化为生产性资金。商业银行是怎么做到的呢？

随着经济的发展，老百姓手中渐渐有了闲置资金，虽然不多，但留在手中、捂在被子里也发挥不了什么作用。假如我想办一个企业，需要5000万元，但我没有那么多钱，怎么办？这个时候，银行就起作用了。

老百姓可以把手中的闲钱存到银行里，银行每年给他们一定的利息，比如8%，然后银行把钱借给我办公司，也向我收取一定的利息，比如9%。这样，通过银行，看似很少的闲置资金，集中到一起就发挥了大作用。在这个资金链中，大家都获益：老百姓收获了利息，而我也有钱办公司、生产产品了，当然，银行也从中间赚了1%的利差。这就是银行的中介功能。

通过银行将闲散资金转化为生产性资金还有一个好处，就是它可以帮助控制通货膨胀。假如现在全中国所有的钱加起来是1000元，其中800元已用于办企业、生产产品，其余的200元是大家手中暂时不用的闲散资金。现在，有人要办一个企业，需要200元，怎么办呢？解决办法之一是中国人民银行加印200元的钞票。这个办法虽然能解决办企业需要的资金问题，但是很可能导致通货膨胀。因为全中国所有的钱加起来变成了1200元，多了200元，钱多了，物价肯定会上涨。

另一个解决办法就是大家把手中闲置的200元存在银行，银行再将它借给办企业的人。这样，在全国资金总额1 000元保持不变的情况下，办企业所需资金的问题解决了，而物价上涨的可能性却会低很多。

商业银行作用之二：“造钱”

商业银行的中介作用之二就是“造钱”。为什么这么说呢？商业银行又是如何“造钱”的呢？ 之前我们讲过，商业银行不能把储户的钱全部用作贷款，其中的一部分作为法定存款准备金要存在中央银行。假如中国的法定存款准备金率是20%，那么，一个储户将10000元存入工商银行后，工商银行必须将其中的2000元存到中国人民银行，以确保这个储户来取钱时能够取到钱。

由于需要将其中的2 000元存在中国人民银行，工商银行能够用作贷款的就只有8000元。现在，有一个人来工商银行借了8000元，他用这借来的8000元到商场买了一台iPad（苹果平板电脑），商场再把收到的这8 000元存入建设银行。

建设银行收到这8 000元后，也要将其中的20%即1600元存入中国人民银行，剩余的6400元可以用作贷款。这时，另一个人到建设银行贷款6400元，然后去商场买了一部iPhone，商场收到这6400元后将它存入交通银行。

交通银行收到这6 400元后，也要按规定将20%存入中国人民银行，于是它可以将5120元用作贷款。这时第三个人到交通银行贷款5120元，然后去商场买了一台TCL电视，商场收到5120元后存入北京银行。

这样一直持续下去，经过商业银行系统的不断扩大，最开始那个储户存入工商银行的10000元最后变成了多少钱呢？工商银行新增加存款10 000元，新增加贷款8000元；建设银行新增加存款8000元，新增加贷款6400元；交通银行新增加存款6400元，新增加贷款5120元。这样持续下去直到无钱可贷，最后整个银行系统账面上的新增存款总额是50000元，新增贷款总额是40000元，也可以说货币总量增加了50000元，法定准备金是10000元。

但其实，中国人民银行并没有多印一张钞票。这些钱就是工商银行、建设银行、交通银行等商业银行“造”出来的，也就是我们常说的银行创造货币供给功能。

有些人可能觉得这只是一个数字游戏。但这绝不是简单的数字游戏，因为在这个过程中，第一个厂家卖出了一台iPad、第二个厂家卖出了一部iPhone，第三个厂家卖出了一台TCL电视。一台iPad需要8000元，一部iPhone要6400元，一台TCL电视需要5120元，仅这三件商品就要19520元，而最初储户的资金只有10000元。没有商业银行多造出来的9520元钱，iPhone与TCL电视就可能还在商场的柜台里等人来买。因此，这里每一个环节的商业银行都在创造财富。在中国人民银行没有多印一张钞票的情况下，商业银行“造”出这么多钱，既促进了生产与消费，又不会造成通货膨胀。

从以上这个例子中，我们可以看到很多。

第一，没有商业银行的“造钱”功能，经济就很难运转起来。没有商业银行“造钱”，iPhone与TCL电视可能就还在商场的柜台里，卖不出去，而iPhone与TCL电视的生产厂家可能就会倒闭，商场也会倒闭，员工们就会下岗。

第二，如果有一天大家都不去银行存钱，赚一分钱就花掉一分钱，或者把钱从银行取出来，放在家里捂着，那么，经济也会运转不起来。所以，像个守财奴似的把钱藏在家里或捂在口袋里，无法创造财富，所谓的钱也就没有什么价值了。

第三，如果有一天大家都变成“小财迷”，把自己挣的每一分钱都存进银行，上午挣了一分钱，下午就去银行存起来，那也不行。这样就只有生产，而没有消费了。厂家生产出来的商品堆放在商场没人买，经济也会垮掉。

第四，在这个例子里面，法定准备金率是20%，货币总量从最初的10000元增长到50000元。如果商业银行管理得好、效率高，让中央银行相信10%的法定准备金率就足够应付储户的取款了，那么用原来的10000元，商业银行就能造出10万元。从这里，我们可以看到商业银行管理效率的重要性。

2017年，A股上市公司覆盖的28个行业中，哪个行业最赚钱？大家可能知道是银行。但是，你们可能不知道，银行到底有多赚钱。 2017年，A股共有3504家上市公司，其中银行共有26家。3504家上市公司的净利润总额是3.33万亿元，而26家上市银行的净利润总额为1.39万亿元，占了全部上市公司净利润总额的41.7%。在最赚钱的前10家上市公司中，银行占了8家，最赚钱的是“宇宙第一大行”工商银行，净利润2860亿元，平均每天赚7.84亿元。 这些商业银行到底是怎么赚钱的呢？

商业银行的传统收入来源：息差

传统上，商业银行的收入主要来自利差，即存款利率与贷款利率之间的差额。例如，你把10000元存到银行，银行给你6%的年利率，即银行每年付给你600元的利息。然后，银行把你的存款借给我，向我收取8%的年利率，即每年向我收800元的利息，这中间的2%的差额也就是200元，就是银行的利差，通过利差获得的收入就是银行的息差收入。

现在国内商业银行净利润的主要来源仍然是息差收入，所占的比重仍然超过50%。而在利率市场化的西方国家，银行间的竞争越来越激烈，银行不得不提高存款利率吸引公众的存款，同时降低贷款利率吸引客户来借款。而且，随着股市的发展，公司可以不用向银行贷款，而是到股市去发行股票，或者通过其他途径获得资金，这也迫使银行降低贷款利率吸引客户来银行贷款。这些变化导致银行的息差空间越来越小，利息收入越来越少。

银行越来越依靠中间业务收入

现在银行越来越依靠中间业务赚钱。那么，什么是中间业务呢？ 中间业务就是银行以中介人或代理人身份提供的各类金融服务。例如，现在很多银行帮保险公司卖保险，或者帮基金公司销售基金，这就是银行的中间业务，商业银行从中收取手续费。

商业银行为客户提供的担保也是中间业务。例如，我的公司需要向另外一个公司购买一批货物，工商银行可以给我提供担保，工商银行对卖方说，如果我拿到货物后没有能力或者不愿付款，它将支付货款。这就是工商银行的信用担保中间业务。当然，工商银行要向我收取费用。

现在，西方商业银行经营的中间业务种类繁多，据不完全统计已达2万多种。近几年，在中国的外资银行的中间业务发展迅猛，平均已占到整个银行业务量的30%左右，有的已达到40%。 从中间业务的收入看，中国商业银行中间业务收入占总收入的比重一般在20%左右，有的银行不到10%。而西方商业银行的中间业务收入占比一般为40%--50%，个别银行如花旗银行则达到了80%。

随着中国银行业全面对外开放，银行业的竞争会越来越激烈，银行将越来越难以依靠利息收入生存。因此，中国的商业银行应该在开发、提供高质量的中间业务方面与外资银行进行竞争。

信用卡：银行的财源与消费者的债务陷阱

上海财经大学是国内有名的财经类大学，2017年11月18日，上海财经大学的100周年校庆典礼上出现了有趣的一幕。招商银行行长田惠宇是上海财经大学1987届学生。田惠宇出席了上海财经大学的校庆，并作为嘉宾做了演讲。演讲时，他突然从兜中掏出一张特别订制的信用卡，猝不及防地为招商银行打起了广告。他是怎么为招商银行做广告的呢？

他说：“招行信用卡中心的总经理也是上海财经大学毕业的，各位一定要办一张招商银行的信用卡。” 广告做到这种份上，大家也就不奇怪为什么自己会经常收到各个银行打来的电话，要你办它们的信用卡了，因为信用卡业务已经成为商业银行最赚钱的业务之一。 1979年，中国银行珠海分行发行了中国第一张信用卡。当时，办信用卡需要严格的审批，拥有一张银行的信用卡甚至可以表明你的社会经济地位。但是，现在银行却在向我们推销信用卡。

根据中国人民银行的报告，2018年年底全国人均信用卡达到0.49张。 还有，大家有没有注意到，银行经常给你发短信，说你的信用卡欠款可以分期偿还。分期偿还分为三种：账单分期偿还、交易分期偿还与现金分期偿还。按12个月分期支付的话，账单分期的年化利率高达15.87%，交易分期能到17.28%，现金分期甚至能到18.29%。

这样，你就知道为什么银行这么热衷于向你推销信用卡、推销分期偿还业务了，因为随着信用卡业务的大幅度增长，银行在闷声发大财。

2017年，招商银行的信用卡收入高达544.51亿元，占到招商银行营业收入总额的25%；中信银行信用卡收入390亿元，同比飙涨53.17%，而中信银行2017年的营业收入总额为1567亿元，同比增长速度只有1.91%；民生银行营业收入总额同比下降7.01%，而信用卡业务收入增速为34%；光大银行营业收入增速为20%，而信用卡业务收入增速为34%。在各大商业银行，信用卡业务收入的增长速度远远超过营业收入总额的增长速度，信用卡业务收入在营业收入总额中所占的比重越来越大。

在美国等发达国家，几十年以前人们在购物的时候就已经很少使用现金了，而是使用信用卡。年轻人，尤其是大学生，是美国信用卡公司极力推销信用卡的一个目标群体，因为他们没有收入，又不懂得如何管理个人财务。

很多美国大学生有十几张信用卡，基本上靠信用卡生活，这导致美国大学生毕业时债务负担非常沉重，一些学生在大学毕业时甚至欠了好几万美元的卡债。美国很多民间组织、大学管理人员一直在呼吁解决这个问题。 信用卡在给消费者带来极大便利的同时，也可能让消费者掉入债务陷阱，在使用信用卡消费时一定要理性。

据中国人民银行的报告，2018年年底，信用卡逾期半年未偿信贷总额为788.61亿元，而2010年这个数据还只有76.89亿元，8年之间，涨了10倍多。同时，网上流传的一个“90后”负债状况调查说，“90后”平均负债12.79万元，不知道这些负债中有多少是信用卡负债。

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