6月完美收官了，7月A股对大家好一点！

先说今天有意思的事儿，村里换了新logo，从之前的环环相扣，到现在的三个深“V”，这个事儿一度成为微博热搜了！

有人说，新图标意味着股民要解套了，不管你信不信、反正市场信了。三大指数全线飘红，个股4000多家上涨，中位数+0.86%，走的还蛮强的。

炒A股的尽头是玄学，这至少算是个好的开始，希望从今以后A股能给大家应该有的回报，祝福中国股市越来越好！

我们回到市场，今天是上半年最后一个交易日，指数打了鸡血似的上涨。给这半年画上一个完美句号，这很A股，总是追求善始善终。

今天收红后，上半年所有指数都是涨的。沪指上涨2.76%，深成指上涨0.48%，创业板上涨0.53%，北证50大涨39.45%，科创50上涨1.46%，中证2000上涨13.49%！

很明显可以看出来，小票负责涨，大票负责慢，这可能就是村里想要的慢牛吧。反应到指数，北证、微盘股、银行非常强，上证、沪深300、科创50比较弱。

上半年题材也不少，从机器人、AI到创新药、新消费、再到固态电池、军工、稳定币！还有银行、微盘股这两个天天创新高的。我们的微斯达克一点不比纳斯达克差。总体来说方向如果选对了，还是能赚到钱的！

如果说年中是期中考试，怎么看自己是不是跑赢市场了呢？刀锋去翻了下，最能体现A股赚钱效应的两个指标，平均股价+全A等权指数，上半年都涨了10%左右！你们达标了吗？

当然，不管上半年赚钱了还是亏钱了，都不重要。持股拼的是持久战，上半年做得不好，下半年可以努力做好；上半年做得再好，下半年也可能不好...！市场永远都在轮回。

所以，赚钱了可以得瑟，但不要到处得瑟；亏钱了可以沮丧，但没必要否定自己。毕竟我们大A总是特别极端，在风口是真赚钱啊，不在风口也是真亏钱啊！

总之，我们对市场要有敬畏，但也要有信心。这一轮牛市才不到一年，从历史上任何一次看，这才哪到哪呀！刀锋一直都说，这次特点是填洼地，等到一个个都填完了，牛市也就结束了，估计最快也要2027年了。

今天一个朋友说，上半年做的不好。然后给我截了图，我瞅一眼看到收益是49%。都差点想骂人了，这不是赤裸裸的炫富么。但想一想，也许人家确实有翻倍的机会呢！

说这个是想告诉大家，股市就像人生，本身就是遗憾的艺术。我们不要跟别人比，只需要做好自己就行...！芒格说，永远不要自哀自怨，永远不要嫉妒别人，我深以为然。

A股大多数人不赚钱的原因，是太想赚钱，太急功近利了。总之，觉得自己上半年没做好的，把所有遗憾都化作下半年的动力，打一个翻身仗吧！

...

财政部等三部门：境外投资者在华再投资可享税收抵免优惠。这是今晚最大的消息，这个政策翻译过来就是，只要外资“赚了利润不撤走，反而继续把利润投在国内”。那么给予一定的减税政策，最多抵扣投资额的10%！

虽然没说重点，但根据之前的《外商鼓励投资产业目录》，我们支持外资投资的方向有：先进制造业（高端设备）、现代服务业、绿色转型、数字经济等等。

总之，政策在对外是越来越开放的，对外资友好肯定是好事，能吸引更多的资金入华。对于A股也同样偏利好，比如特斯拉如果把利润拿出来加大在中国投资，必然利好产业链的。

新华时评：“芯”强则国强 关键核心技术是要不来、买不来、讨不来的。中美关税可以谈，但高科技卡脖子很难放松，这是老美的命根子！对我们这种大国来说，也绝不允许被人卡脖子，必须掌握自己的命运。

老美越是制裁，我们越要突破，让老美手中的牌成为废牌。中国当下的四大安全，对应的就是当下四条炒作的主线：

军事强国——军工；

科技强国——半导体；

金融强国——稳定币；

能源安全——固态电池。

刀锋7月份比较看好科技线，重点关注对抗美国技术封锁这条线，主要集中在EDA、高端光刻胶、光刻机、先进制程等环节！科技场子热起来还有一个逻辑，就是给IPO造势，最近不少硬科技IPO开始受理了。

深交所发布创业板“轻资产、高研发投入” 认定标准。创业板和科创板都在积极落实未盈利企业上市的规则，A股的创新属性很明显在提升，在科创时代这个动作肯定是好事！

当然，高科技也意味着高风险，股价的高波动。股民投资还是要睁大眼睛的，看不懂的就不买最好，毕竟钱不会赚完，但可以亏完。

9天7板长城军工：公司股票击鼓传花效应十分明显 交易风险极大。最近军工板块确实太强了，主要是命好，无间隙出各种的利好催化。

除了9月3日阅兵外，还有周末关于伊朗、巴基斯坦等采购的消息，邀请XX前来阅兵等等！对军工股不断形成刺激。

今年是军工大年，但这个板块基本面不好追踪，大伙儿习惯性炒情绪和流动性。里面鱼龙混杂的上市公司比较多，当然也有一些机构资金也比较看好估值的修复。

刀锋觉得军工没走完，但今天算是短期高潮了，明天应该开始走分化的！

有券商开始吹全面牛市。今天看了一个券商的研报（信达策略研究），开始吹“全面牛市”了！

现在A股已经100万亿市值，如果要全面牛市，需要达成什么样的条件？刀锋认为需要三个，一是流动性持续的宽松；二是自上而下不断引导居民财富流入股市；三是能讲一个中国资产全面重估的故事，能吸引外资。

其实吧，满足这些条件挺难的，所以也不用想太多，一步一步来。但今年流动性宽松下，支撑结构性牛市没啥问题。大家抓住机会、找对方向还是能赚钱的。

科技IPO多了起来。两个算力独角兽都在今晚宣布IPO申请受理，沐曦股份科创板IPO申请获受理，募资39.04亿元；摩尔线程科创板IPO申请获受理，拟募资80亿。合计超过了百亿！

刀锋看了下，最近科创板要上不少新股，紫光展锐，视涯科技，还有一个重量级的壁仞科技！包括摩尔线程、沐曦股份等，还有荣耀也在启动上市辅导。

我不反对IPO，关键要上好公司，而且估值别拉这么高。不然再好的公司来A股，上市第一天就透支了，需要跌个几年，体验也会非常不好的！

预告：国家医保局将于明天上午10点召开发布会 介绍《支持创新药高质量发展的若干措施》有关情况。这个是尾盘的消息，本来上午创新药是调整的，下午就直接拉红了。

港股的新消费今天大涨，创新药会不会接棒，毕竟这俩兄弟是同进退的。不过，感觉现在1.5亿成交量，应该发动不了那么多板块吧！

今天就到这儿了，明天是7月份了，A股有句俗语，“五穷六绝七翻身”。7月的两大潜在催化，中美关税谈妥+美联储可能的降息，如果能够落地，7月的行情就非常值得期待了。